下周看点：11月经济数据将公布十二月经济数据

　　下周，深交所将调整深证成指、创业板指、深证100等指数样本股。《保险保障基金管理办法》自2022年12月12日起实施。央行将公布11月新增贷款、M2、社会融资总规模等金融数据。国家统计局将公布11月工业增加值、社会消费品零售总额、固定资产投资等经济数据。美联储可能会在下周的会议上加息50个基点。此外，下周将有13只新股发行，4只新股首发上市。

　　深市核心指数12日调整样本股

　　深交所将于12月12日调整深证成指、创业板指、深证100等指数样本股。其中，深证成指调入国际医学、创维数字、亚钾国际、融捷股份等。创业板指调入钢研高纳、中科电气、鼎龙股份、东方日升等。

　　深交所表示，深交所和深证信息积极打造深市“1+2”核心指数体系，更好服务科技自立自强和经济高质量发展。本次调整实施后，深市核心指数样本股中战略性预计11月人民币信贷新增1.3万亿元，与去年1.27万亿元基本相当，对应增速较前值回落0.1个百分点至11%，虽然11月为季节性信贷大月、宽信用政策仍然积极，但经济基本面承压、信贷需求较弱，尤其是居民端压力尤甚。预计11月社融新增2万亿元，较去年同期的2.6万亿元同比少增约6000亿元，增速较前值降0.2个百分点至10.1%。结构中，同比少增主要来自政府债券、企业债券、未贴现票据，委托贷款、信托贷款仍可实现同比多增，信贷、股票融资预计与去年相当。预计11月M2增速较前值回落0.3个百分点至11.5%。11月疫情冲击及地产销售低迷均不利于M1增速走势，预计M1增速较前值大幅回落1个百分点至4.8%。

　　11月经济数据将公布

　　12月15日，国家统计局将公布11月工业增加值、社会消费品零售总额、固定资产投资等经济数据。

　　信达证券认为，制造业PMI指数降至年内次低水平，生产端多数行业开工率较上月进一步回落，且显著低于往年同期水平，预计11月工业增加值或回落1.5pct至3.5%。11月地产融资政策放松力度进一步加大，但地产销售继续走低；“保交楼”政策利好频出，但高频数据仍然表现偏弱，预计11月单月地产投资同比或维持在-15.3%的低位。土木建筑业PMI有所走高，叠加去年同期基数下滑，预计基建投资单月同比增速或升至14%。综合来看，预计11月固定资产投资当月同比升至4.6%，而累计同比下降至5.6%。11月服务业PMI指数在收缩区间进一步下探，一线城市地铁客运量显著回落，乘用车零售同比增速也由正转负至-14%，预计11月社零增速或降至-2.2%。

　　美联储年内最终加息将至

　　12月15日，美联储将召开议息会议，公布利率决议。据CME“美联储观察”，美联储12月加息50个基点至4.25%-4.50%区间的概率为74.7%，加息75个基点的概率为25.3%；到明年2月累计加息75个基点的概率为44.0%，累计加息100个基点的概率为45.6%，累计加息125个基点的概率为10.4%。

　　尽管美联储官员已经表示可能放缓加息步伐，但分析指出，加息周期可能会更长。美联储可能会在下周的会议上加息50个基点，这将是年内最后一次加息。桥水创始人达利欧日前警告称，美联储可能会将利率推向“具有破坏性”的水平，利率可能将升至近6%。

　　下周13只新股发行

　　Wind数据统计显示，下周（12月12日至12月16日）将有13只新股发行，其中创业板有3只。12月12日发行的是凯华材料、源杰科技、合肥高科、通力科技；12月13日发行的是雷神科技、华密新材、首创证券；12月14日发行的是微导纳米、杰华特；12月15日发行的是山外山、珠城科技；12月16日发行的是萤石网络、川宁生物。

　　这13只新股累计发行数量共计约8.85亿股，预计募集资金金额共计140.48亿元。此外，下周将有4只新股首发上市，12月12日上市的是欧普泰、长盈通、欧克科技；12月13日上市的是特瑞斯。